用 72 除以年收益率，快速估算资产翻倍时间。
- 用 72 除以年收益率，可快速估算资产翻倍所需年数。
- 该近似更适合中等收益率和平滑复利假设。
- 如果包含定期投入或目标金额，应使用完整复利计算器。
72 法则估算的是什么
72 法则是一个心算捷径，用于估算一项投资在固定年收益率下需要多久才能翻倍。你用 72 除以以整数表示的收益率，所得结果就是大致需要的翻倍年数。在 8% 时，即 72 ÷ 8 = 9 年；在 6% 时为 12 年；在 4% 时为 18 年。同样的法则也可以反过来用：用 72 除以你希望资金翻倍的年数，就能算出你需要达到的收益率。
这个捷径之所以流行，是因为它不需要计算器，又能让人直观感受到多出几个百分点会有多大威力。4% 时的翻倍时间是 8% 时的两倍，这让低收益或高费用的代价变得具体可感。一只悄悄每年抽取 2% 的基金，并不只是拿走了你 2% 的钱；在数十年间，它实际上显著拉长了你余额翻倍所需的时间。
它有多准确？
该法则是对复利精确数学的一种近似，对于处于区间中段的收益率——大致 6% 到 10%——最为准确。真正的翻倍时间来自对数公式 年数 = ln(2) ÷ ln(1 + r)，但之所以选用 72，是因为它能被许多常见收益率整除，并且在那个区间内非常接近精确答案。在 8% 时，该法则给出 9 年，而精确数字约为 9.01 年，吻合得相当出色。
在极端情况下，这一近似会出现偏差。对于极低的收益率，该法则会略微低估所需时间；而对于很高的收益率，它会略微高估。有些人对连续复利使用 70，或对最精确的低收益率估算使用 69.3，但 72 仍是实用的默认值。对于普通投资收益率范围内的翻倍估算，这一微小误差极少会改变一个决策。
什么时候该改用完整计算器
72 法则只回答一个问题：一笔资金在恒定收益率下需要多久翻倍。它对定期投入、特定目标金额、税费、手续费或逐年变动的收益只字不提。一旦你的计划涉及每月存款或某个特定的目标余额，这个捷径就不再够用，你需要一份逐期的推算。
用这个法则获取快速直觉，用完整的复利计算器进行实际规划。一个合理的流程是：先用法则对某个情景做个粗略检验，再打开计算器来建模投入和目标。下方的表格列出了该法则在常见收益率下得出的翻倍时间，让你能一目了然地看出其中的规律。
常见问题
72 法则是怎么运作的？
用 72 除以你以整数表示的年收益率，得到的答案大致就是该投资翻倍所需的年数。例如，72 除以 9 个百分点约为 8 年。
为什么是 72 而不是别的数字？
之所以选 72，是因为它接近翻倍的数学精确系数，而且它能被 2、3、4、6、8、9、12 等许多常见收益率整除，这使得心算变得容易。
72 法则有多准确？
它对介于约 6% 到 10% 之间的收益率最为准确，误差在精确数字的不到一年之内。对于很高或很低的收益率，估算会出现偏差，但对于快速规划而言它仍然足够接近。
我能在有每月投入的情况下使用 72 法则吗？
不能。该法则适用于按固定收益率增长的单笔整存金额。如果你有定期投入或在瞄准某个特定目标，请使用完整的复利计算器，它会逐期单独建模。